Ripple maakt blockchain onzichtbaar met hulp van Belgisch SettleMint

Een bank hoeft straks misschien nauwelijks te merken dat er een blockchain onder zijn digitale producten draait. Ripple en het Belgische SettleMint willen custody, uitgifte en beheer vanuit één operationele omgeving laten lopen.

Daarmee verandert ook de institutionele wedstrijd. Niet het netwerk met de meeste aandacht wint vanzelf, maar mogelijk de partij die de techniek het best uit het zicht krijgt.

Ripple en SettleMint maakten hun samenwerking op 1 september bekend. De eerste commerciële focus ligt op gereguleerde financiële instellingen in Azië-Pacific. SettleMint zelf heeft zijn hoofdkantoor in Leuven.

Een bank die een digitaal effect wil uitgeven, krijgt snel een lange technische keten.

Er is custody nodig. Iemand moet transacties ondertekenen. Compliance moet aansluiten. Het digitale bezit moet worden uitgegeven, beheerd en uiteindelijk afgelost of overgedragen.

Dat zijn afzonderlijke problemen die jarenlang vaak met afzonderlijke leveranciers werden opgelost.

SettleMint probeert die stukken samen te brengen in zijn Digital Asset Lifecycle Platform, of DALP. Ripple voegt daar Ripple Custody aan toe.

Volgens de officiële aankondiging van SettleMint moeten instellingen daarmee vanuit één basis digitale assets kunnen uitgeven, bewaren en gedurende hun volledige levenscyclus beheren.

Dat klinkt minder spectaculair dan een nieuw netwerk.

Voor banken kan het juist veel belangrijker zijn.

De eerste generatie zakelijke blockchainprojecten draaide vaak om de technologie zelf.

Instellingen moesten kiezen welk netwerk zij wilden gebruiken, ontwikkelaars zoeken en nieuwe processen koppelen aan bestaande administraties.

Bij volwassen financiële software hoort die technische laag juist steeds minder zichtbaar te zijn.

Een CFO wil weten waar geld staat, wie bevoegd is en welke verplichtingen openstaan. Die hoeft niet bij iedere handeling na te denken over cryptografische sleutels of de exacte werking van een blockchain.

Die logica zit ook achter DALP.

Het platform brengt processen rond digitale assets samen en koppelt ze aan bestaande systemen. Ripple Custody neemt een deel van de bewaring en transactieondertekening voor zijn rekening.

De Belgische haak is direct.

SettleMint wordt vanuit Leuven geleid en bouwt al jaren software voor banken, overheden en andere grote organisaties. Het bedrijf omschrijft DALP tegenwoordig nadrukkelijk als een systeem voor gereguleerde digitale assets.

Dat laat zien hoe de zakelijke blockchainmarkt verandert.

Een klant koopt niet langer alleen toegang tot een keten. Hij wil een compleet financieel proces: uitgifte, controles, bewaring, settlement en administratie.

Dat verschil bepaalt wie uiteindelijk betaald krijgt.

Banken kopen geen blockchain omdat blockchain interessant klinkt. Ze kopen een oplossing voor een bestaand probleem.

Voor XRP-houders zit hier een belangrijke grens.

De samenwerking tussen Ripple en SettleMint betekent niet dat klanten hun digitale assets automatisch op de XRP Ledger gaan zetten.

De huidige documentatie van SettleMint is daar opvallend duidelijk over.

DALP werkt native met EVM-compatibele netwerken. Denk aan Ethereum-achtige publieke, private of consortiumketens. Een native netwerk dat niet met de EVM werkt, heeft een aparte integratielaag nodig.

Dat maakt deze deal juist interessant.

Ripple kan met custody verdienen en klanten binnenhalen, zelfs wanneer de uiteindelijke digitale asset niet op XRPL draait.

Groei van Ripple als onderneming, meer gebruik van XRPL en meer vraag naar XRP zijn drie verschillende dingen.

Ze kunnen elkaar helpen.

Ze lopen niet automatisch gelijk.

De overname van wallet- en custodybedrijf Palisade past in dezelfde beweging.

Ripple voegde daarmee technologie toe voor wallets, transactieondertekening en snelle zakelijke toepassingen. Het bedrijf positioneert Ripple Custody voor banken, fintechs en ondernemingen die digitale assets of stablecoins willen bewaren.

De samenwerking met SettleMint zet daar een bedieningslaag bovenop.

Voor een bank wordt de vraag dan minder: welke blockchain gebruiken we?

De vraag wordt: kunnen we een gereguleerd financieel product lanceren zonder vijf leveranciers aan elkaar te knopen?

Dat is een veel volwassener verkoopgesprek.

De grootste overwinning voor blockchain bij banken kan daarom vreemd genoeg komen op het moment dat niemand in de bestuurskamer het woord blockchain nog hoeft te gebruiken.